Vzájemné působení kapitálových trhů a trhů s deriváty: Přehled vztahů mezi investičními nástroji a deriváty

7. Regulace kapitálových trhů

8. Regulace trhů s deriváty

9. Vzájemné působení kapitálových a derivátových trhů

Úvod do kapitálových a derivátových trhů: Kapitálové trhy jsou nedílnou součástí finančního systému a skládají se z trhu s akciemi, trhu s dluhopisy a dalších trhů. Na těchto trzích se obchoduje s akciemi, dluhopisy a dalšími finančními produkty a ceny těchto finančních nástrojů odrážejí současnou hodnotu podkladových aktiv. Naproti tomu trhy s deriváty jsou specializované trhy, které se používají k obchodování s derivátovými nástroji. Tyto nástroje jsou kontrakty, které odvozují svou hodnotu od podkladového finančního aktiva.

Hlavní rozdíly mezi kapitálovými trhy a trhy s deriváty: Hlavní rozdíl mezi kapitálovými a derivátovými trhy spočívá v tom, že kapitálové trhy obchodují s podkladovým aktivem, zatímco derivátové trhy obchodují s derivátovými smlouvami založenými na podkladovém aktivu. Kapitálové trhy podléhají dynamice nabídky a poptávky podkladového aktiva, zatímco ceny derivátových kontraktů jsou určovány tržními podmínkami podkladového aktiva.

Úloha kapitálových trhů ve finančním systému: Kapitálové trhy poskytují investorům platformu pro nákup a prodej finančních aktiv. Ceny těchto aktiv odrážejí současnou hodnotu podkladových aktiv a tyto ceny jsou určovány tržními silami nabídky a poptávky. To poskytuje investorům platformu pro investování do finančních aktiv a vytváření bohatství.

Úloha trhů s deriváty ve finančním systému: Derivátové trhy poskytují investorům platformu pro obchodování s derivátovými kontrakty. Tyto kontrakty jsou založeny na podkladovém aktivu a poskytují investorům platformu pro zajištění jejich rizika. Derivátové trhy umožňují investorům řídit jejich rizikovou expozici obchodováním s derivátovými smlouvami namísto s podkladovým aktivem.

Oceňování aktiv na kapitálových trzích: Ceny aktiv na kapitálových trzích jsou určovány tržními silami nabídky a poptávky. Ceny těchto aktiv odrážejí současnou hodnotu podkladového aktiva a tyto ceny mohou být ovlivněny různými faktory, jako jsou ekonomické podmínky, politický vývoj a nálada investorů.

Oceňování derivátových nástrojů: Ceny derivátových nástrojů jsou určovány tržními podmínkami podkladového aktiva. Ceny derivátových nástrojů jsou odvozeny od podkladového aktiva a mohou být ovlivněny stejnými faktory, které ovlivňují ceny podkladového aktiva.

Regulace kapitálových trhů: Na kapitálové trhy se vztahuje celá řada předpisů. Tyto předpisy mají zajistit integritu trhů a chránit investory před podvody a manipulací.

Regulace trhů s deriváty: Na trhy s deriváty se vztahuje jiný soubor předpisů než na kapitálové trhy. Tyto předpisy mají zajistit integritu trhů a chránit investory před podvody a manipulací.

Vzájemné působení kapitálových a derivátových trhů: Kapitálové a derivátové trhy jsou úzce propojeny a ceny aktiv na kapitálových trzích mají vliv na ceny derivátových kontraktů. Investoři mohou využít derivátové trhy k zajištění své rizikové expozice obchodováním s derivátovými kontrakty namísto podkladového aktiva. Investoři tak mají možnost řídit svou rizikovou expozici a vytvářet bohatství.

FAQ
Jaké jsou 4 typy kapitálového trhu?

Existují čtyři hlavní typy kapitálových trhů:

1) Akciové trhy – na nich se nakupují a prodávají akcie a podíly.

2) Dluhové trhy – kde se obchoduje s dluhopisy a dalšími dluhovými nástroji.

3) Trhy s deriváty – kde se obchoduje se smlouvami o budoucím dodání aktiv.

4) Devizové trhy – kde se obchoduje s měnami.

Jaké jsou 4 hlavní typy derivátů?

Mezi 4 hlavní typy derivátů patří: forwardy, futures, opce a swapy.

Jak se deriváty liší od burzy cenných papírů?

Deriváty jsou finanční kontrakty, jejichž hodnota je odvozena od podkladového aktiva. Nejběžnějšími typy derivátů jsou futures, opce a swapy. Podkladovým aktivem může být cokoli od komodity, jako je ropa nebo zlato, až po finanční nástroj, jako jsou akcie nebo dluhopisy.

Hlavní rozdíl mezi trhem derivátů a akciovým trhem spočívá v tom, že trh derivátů je mnohem složitější a volatilnější. Deriváty se často používají k zajištění proti riziku, ale lze je použít i ke spekulaci na budoucí cenu aktiva. Díky tomu jsou mezi obchodníky velmi oblíbené, ale také to znamená, že trh může být velmi volatilní.

Jaké jsou 3 typy kapitálového trhu?

Tři typy kapitálových trhů jsou primární trhy, sekundární trhy a terciární trhy.

Primární trhy jsou trhy, kde jsou nové cenné papíry poprvé nabídnuty k prodeji. Společnosti získávají kapitál prodejem akcií nebo dluhopisů investorům na primárních trzích.

Na sekundárních trzích se obchoduje s cennými papíry poté, co byly vydány na primárních trzích. Nejznámějším sekundárním trhem je trh s akciemi, kde se nakupují a prodávají akcie.

Na terciárních trzích se obchoduje s cennými papíry poté, co byly vydány na primárních a sekundárních trzích. Terciární trhy jsou méně likvidní než primární a sekundární trhy a bývají méně známé.